SVOP-rahastosta tehtävän palautuksen verotus : voiko yritysjärjestely olla pääomansijoitus

Abstract

Tutkielma käsittelee SVOP-rahastosta tehtävän palautuksen verotuksen poikkeussäännöksiä: tuloverolain (1992/1535) 45 a §:ää ja elinkeinotulon verottamisesta annetun lain (1968/360) 6 c §:ää. Säännösten perusteella rahastosta tehtävä palautus voidaan verottaa tiettyjen edellytysten täyttyessä osingon sijasta luovutuksena. Tarkoituksena on selvittää, voidaanko yritysjärjestelyitä pitää säännösten edellyttämänä pääomansijoituksena. Tarkasteltavina yritysjärjestelyinä ovat sulautuminen, jakautuminen, liiketoimintasiirto ja osakevaihto. Tutkielmassa käytetään oikeusdogmaattista tutkimusmenetelmää.

Tutkielman johtopäätökseksi muodostui kaikkien järjestelyiden katsominen pääomansijoitukseksi. Johtopäätös perustui pääomansijoitus-käsitteelle löydettyjen tunnusmerkkien sopimisesta järjestelyihin, järjestelyjen yhtäläisyyksiin ja järjestelyissä tapahtuvan suorituksen vastaavuuteen apporttiehtoisen osakemerkinnän kanssa. Tämä oli selkeintä osakevaihdossa ja liiketoimintasiirrossa. Sulautuminen ja jakautuminen sopivat tunnusmerkkeihin, mutta niiden rakenne ei yhtä selvästi puoltanut pääomansijoitusta.